Riester aporta ayudas directas y Rürup, deducciones fiscales, y ambos traen costes y ataduras. Quién debería firmar todavía en 2026, qué cambia la reforma de la previsión privada y cuándo una cartera de ETF es la mejor elección.
En resumen
- Riester: 175 € de ayuda básica más 300 por hijo, sensato para familias con ingresos bajos; la rentabilidad suele quedar por debajo del dos por ciento por la garantía y los costes.
- Rürup: hasta 29.344 € de aportación deducibles al cien por cien, para quien trabaja por cuenta propia y para rentas altas sin plan de empresa.
- Reforma de 2026: nueva cartera de previsión sin garantía de aportación, con ETF, y las ayudas se mantienen.
- Revisa los contratos antiguos: costes, garantía y ayudas; mejor dejarlos sin aportación que cancelarlos.
Riester
La pensión Riester subvenciona a quien trabaja por cuenta ajena, al funcionariado y a sus cónyuges con una ayuda básica de 175 € y 300 por cada hijo nacido a partir de 2008, siempre que se aporte el cuatro por ciento del bruto del año anterior, como mucho 2.100 €. Las aportaciones son además deducibles como gastos especiales, lo que a las rentas altas les aporta más que la ayuda. La trampa: la garantía de aportación empuja a las entidades hacia activos seguros, los costes suelen pasar del dos por ciento anual y el cobro es una renta vitalicia que tributa íntegra. Para una familia con tres hijos y 30.000 € de ingresos, la tasa de subvención supera el 50 por ciento, así que compensa. Para alguien sin pareja con 60.000, compensa la deducción fiscal, pero una cartera de ETF suele dar más pese a no tener ayuda.
Rürup
La pensión base está pensada para quien trabaja por cuenta propia sin seguro público y para rentas altas que quieran ahorrar impuestos. En 2026, las aportaciones de hasta 29.344 € (58.688 en pareja) son deducibles al cien por cien, y con un tipo marginal del 42 por ciento hacienda paga el 42 por ciento de la aportación. El cobro es una renta vitalicia que tributa en una parte creciente, del cien por cien a partir de 2058. El contrato no se puede cancelar, no es heredable sin una cláusula adicional y no se puede cobrar en un pago único. Tiene sentido como Rürup en ETF sin garantía con costes por debajo del 0,5 por ciento si la ventaja fiscal de la fase de ahorro supera al impuesto sobre la renta vitalicia.
La reforma de 2026
Desde 2026 existe la cartera de previsión (Altersvorsorgedepot): una cartera subvencionada sin garantía de aportación que contiene ETF y fondos, con las mismas ayudas que Riester más una subvención de veinte céntimos por euro aportado hasta un techo. Los contratos Riester existentes pueden traspasarse. Quien quiera ayudas sin cargar con los costes de la garantía tiene por primera vez un producto capaz de competir con un plan de ahorro en ETF.
Contratos antiguos
Cancelar cuesta las ayudas y las ventajas fiscales, que hay que devolver. Mejor: dejarlo sin aportaciones y traspasarlo a una entidad barata o a la cartera de previsión. Revisa en el contrato los costes efectivos (aparecen en los extractos anuales), el tipo garantizado y el nivel de ayudas. Un contrato con costes por encima del 1,5 por ciento y rentabilidad por debajo del dos es un caso de traspaso.
La decisión
Familia con ingresos bajos y con hijos: Riester o cartera de previsión con la ayuda completa. Cuenta propia con ingresos altos: Rürup en ETF hasta el máximo. Cuenta ajena con plan de empresa y aportación del empleador: agotar primero el plan de empresa. El resto: plan de ahorro en ETF en una cartera normal, flexible, barata, heredable y con retención en lugar del tipo íntegro en la vejez.
Pruébalo tú
Calculadora de brecha de pensiónEdad, ingresos netos y pensión prevista: cómo de grande es tu brecha y qué tasa de ahorro la cierra.Calculadora de IRPFIntroduce la base imponible y lee el impuesto, el tipo marginal y el tipo medio, también con tributación conjunta.Preguntas frecuentes
¿Puedo usar el ahorro Riester para una vivienda?
Sí, mediante el Wohn-Riester para comprar, construir o amortizar. La cuenta de subvención de vivienda tributa más adelante; tiene sentido si la vivienda estaba prevista de todos modos.
¿Es heredable el Rürup?
Solo con protección de supervivencia para el cónyuge y para los hijos con derecho a prestación por hijo. Si no, el capital pasa a la comunidad de asegurados.
¿Qué pasa con Riester si me voy al extranjero?
Dentro de la Unión Europea la ayuda se mantiene. Fuera hay que devolverla, con aplazamiento hasta el cobro.
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